探秘东南亚TDI供需市场

       东南亚地区没有TDI生产装置，当地消费的TDI产品全部依赖进口。主要的进口来源国是中国、日本和韩国，另有少量进口自中东和印度。主要的供应商有中国的万华化学、日本的三井、韩国的韩华、巴斯夫和OCI。此外，也进口少部分中东Sadara的TDI，由陶氏和沙比克在销售。预计2023年全年，东南亚地区的TDI消费总量在21万吨左右，同比2022年增长7.7％。

       东南亚TDI主要下游行业

       软体家具

       软体家具东南亚地区最主要的TDI下游行业，约占TDI消费量的70％以上。在东南亚诸国中，越南家具行业发展最为突出。2020年越南对美国出口家具74亿美元，较2019年增长31%，而同期中国对美国出口家具73.3亿美元，较2019年减少25%。越南超越中国成为对美国出口家具的最大市场。

       然而，2022年以来，由于地缘政治因素和疫情引起的低经济增速，导致东南亚家具需求逐渐减缓。根据经济合作与发展组织（OECD）的报告，预计越南经济在2023年和2024年将维持6.6%的增长率，继续领先东南亚前五大经济体。菲律宾、印尼、马来西亚和泰国也显示相对稳定的增长趋势。在东南亚家具市场中，越南和印尼一直占据领先地位。值得注意的是，越南在2022年超越中国，成为对美国家具最大的出口国，其对美国的家具出口额增长了7％，达到近97亿美元，而中国的出口下降了7％，降至约85亿美元，市场份额降至28％。然而，2023年对越南家具公司而言充满挑战，因为在美国、欧盟、日本、英国、韩国等主要市场的需求下降，越南家具公司在出口方面面临困境。越南林业部的报告显示，2023年上半年越南林产品出口额同比下降29％，其中家具产品出口额更是同比下降xx％。许多越南家具制造商不得不削减经营规模，面临经营困境，部分制造商表示其业务下降了25％至30％。不过，尽管东南亚家具市场面临一系列挑战，但各国仍展现出不同的经济活力和潜在增长机会。

       汽车

       2023年东南亚汽车产业呈现出狭幅下行的趋势： 2021年东南亚汽车产量的低基数效应，引发了2022年产值的显著激增。2023年东南亚汽车产量回归平稳，预计达到432.3万辆，同比下滑1.4%。泰国、印尼和马来西亚是东南亚主要汽车生产国，占总产量的90%。

       中国与东盟国家关系日益紧密，推动中国汽车在东南亚市场的增长：截至2023年上半年，中国与东盟进出口额为3.08万亿元，同比增长5.4%，占中国总进出口的15.3%。中国-东盟经贸关系日益密切，中国—东盟自贸区3.0版谈判在泰国成功进行，同时，《区域全面经济伙伴关系协定》（RCEP）于2023年6月2日正式生效，对15个签署国全面实施。总体而言，东盟国家不仅是中国市场的重要组成部分，也是汽车企业国际化、拓展海外市场的关键目标。中国多家汽车企业通过整车出口、KD模式以及在东南亚市场建厂等方式快速布局，仅在2022年，中国对东盟汽车出口额增长48%，占东盟汽车进口总额的26%。中国汽车品牌在东盟市场的份额过去五年从不足1%攀升至超过6%。另外，泰国计划在2023年至2025年拨款400亿泰铢用于新能源购车补贴，而马来西亚对电动汽车购车税减免政策的实施也将进一步促进中国新能源汽车在东南亚市场的增长。